Advisory: meno di un quarto i fondi a gestione attiva con prestazioni superiori

28 Maggio 2019, di Alessandra Caparello

Meno di un quarto dei fondi attivi ha prestazioni superiori a lungo termine. Così una recente ricerca di Dimensional Fund Advisors sui risultati dei fondi a gestione attiva secondo cui una piccola minoranza di fondi azionari – e ancora meno fondi a reddito fisso – riescono a superare i loro benchmark in 20 anni.

La ricerca ha reso noto che solo il 42% dei fondi comuni di investimento azionari lanciati prima del 1999 era ancora in piedi 20 anni dopo. Solo il 23% è sopravvissuto ed è riuscito a superare i propri parametri di riferimento nel corso dei 20 anni.

I fondi a reddito fisso hanno fatto ancora peggio: solo il 41% è sopravvissuto ai 20 anni fino al 31 dicembre 2018, mentre solo l’8% è sopravvissuto e ha superato i propri benchmark.